每經(jīng)編輯｜每經(jīng)記者 謝欣    

每經(jīng)記者 謝欣

11月29日晚間，南京新百（600682，SH）發(fā)布公告，擬收購控股股東三胞集團(tuán)旗下資產(chǎn)世鼎香港，意在世鼎香港的主要經(jīng)營性資產(chǎn)美國生物醫(yī)療公司Dendreon的所有權(quán)。本次收購的交易作價為59.68億元，同時還將募資不超過25.5億元用于相關(guān)項目。

Dendreon擁有美國FDA批準(zhǔn)上市的首個細(xì)胞免疫治療藥物Provenge的所有權(quán)。對南京新百來說，擁有Provenge這張“王牌”抗癌藥，再加上此前布局的臍帶血干細(xì)胞存儲業(yè)務(wù)，南京新百的未來目標(biāo)是成為A股細(xì)胞治療領(lǐng)域的龍頭企業(yè)。

擬60億收購重磅抗癌藥

根據(jù)交易方案，南京新百擬以發(fā)行股票購買資產(chǎn)的方式從控股股東三胞集團(tuán)手中收購世鼎香港100%的股權(quán)，而事實上，本次交易的目標(biāo)在于世鼎香港的主要經(jīng)營性資產(chǎn)——美國生物醫(yī)療公司Dendreon，本次收購的交易作價為59.68億元，南京新百將以33.11元的價格向三胞集團(tuán)發(fā)行股票1.8億股。

此外，南京新百還擬向不超過10名的特定投資者發(fā)行股份募集配套資金不超過25.5億元。上述資金擬用于前列腺癌治療藥物Provenge在中國上市項目、Provenge在早期前列腺癌的應(yīng)用項目、抗原PA2024（前列腺癌特異性抗原）國產(chǎn)化項目的建設(shè)運營及支付本次交易的中介費用。

三胞集團(tuán)同時承諾：如本次交易在2018年完成，世鼎香港在2018會計年度、2019會計年度、2020會計年度實現(xiàn)的扣除非經(jīng)常性損益后的凈利潤分別不低于5億元、5.6億元和6.28億元。

公告顯示，世鼎香港2015年、2016年以及2017年前三季度的營收分別為18.2億元、20.4億元和17.7億元，同期凈利潤分別為2.93億元、4.25億元和3.68億元。

收購Dendreon為三胞集團(tuán)今年所完成的重磅“海淘”。今年6月底，三胞集團(tuán)以8.199億美元的基礎(chǔ)對價完成對Dendreon的收購。8.199億美元的收購價格，加上收購的中介費用及財務(wù)費用，到此次作價59.68億人民幣轉(zhuǎn)手給南京新百，三胞集團(tuán)幾乎是平價將Dendreon裝入上市公司。

Dendreon的核心產(chǎn)品是首個獲得美國FDA批準(zhǔn)上市的細(xì)胞免疫治療藥物Provenge，也是目前治療晚期前列腺癌的唯一細(xì)胞免疫治療藥物。據(jù)了解，目前Provenge主要應(yīng)用在晚期前列腺癌上。南京新百表示，Provenge在早期前列腺癌的應(yīng)用項目旨在將Provenge與前列腺癌主動監(jiān)測方案相結(jié)合，將Provenge的適應(yīng)癥拓展到前列腺癌前期，擴大目標(biāo)患者群，讓更多的患者受益。

目前，三胞集團(tuán)及其一致行動人合計持有南京新百3.68億股，占上市公司總股本的比例為33.10%。本次交易完成后，三胞集團(tuán)及其一致行動人將合計持有上市公司5.48億股，占總股本（不含募集配套資金的發(fā)股數(shù)量）比例將變更為42.43%，三胞集團(tuán)仍為南京新百的控股股東。

南京新百瞄準(zhǔn)細(xì)胞治療龍頭

醫(yī)藥產(chǎn)業(yè)專業(yè)信息和戰(zhàn)略咨詢企業(yè)艾美仕(IMS Health)2016年發(fā)布的一份全球癌癥趨勢報告中透露，過去五年，全球抗癌藥市場的年復(fù)合增長率為7.4%，而未來五年，抗癌藥市場還會保持這種上升趨勢，到2020年全球抗癌藥市場將達(dá)1500億美元。在中國，國家癌癥中心今年2月發(fā)布的中國最新癌癥數(shù)據(jù)顯示，在中國每年新發(fā)癌癥病例達(dá)429萬，占全球新發(fā)病例的20％，死亡281萬例，癌癥防治已成為我國的重要公共衛(wèi)生問題。

《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者注意到，在實體百貨行業(yè)承壓的情況下，事實上，南京新百早在幾年前就已開始進(jìn)行轉(zhuǎn)型大健康的戰(zhàn)略布局。2016年南京新百收購了新加坡上市公司康盛人生集團(tuán)20%股權(quán)，布局東南亞臍帶血存儲業(yè)務(wù)；今年年初南京新百完成對山東臍帶血庫、國內(nèi)居家養(yǎng)老龍頭企業(yè)安康通、以色列領(lǐng)先的居家養(yǎng)老企業(yè)Natali的收購。此外，南京新百還參設(shè)基金收購中國臍帶血庫企業(yè)集團(tuán)、凡迪基因、徐州市腫瘤醫(yī)院等。

對南京新百來說，此次交易完成后，上市公司將進(jìn)入生物制藥領(lǐng)域的熱門方向和技術(shù)前沿——腫瘤細(xì)胞免疫治療行業(yè)。南京新百表示，通過本次收購，上市公司可借助Provenge的品牌效應(yīng)，進(jìn)軍美國和中國的細(xì)胞免疫治療領(lǐng)域。南京新百表示，通過本次交易，公司將擁有國際領(lǐng)先的腫瘤細(xì)胞免疫產(chǎn)品和符合美國FDA標(biāo)準(zhǔn)的生產(chǎn)流程，結(jié)合Dendreon的研發(fā)經(jīng)驗、生產(chǎn)能力和多年上市的市場經(jīng)驗，上市公司有望打造一個廣闊的細(xì)胞治療平臺，鞏固上市公司在醫(yī)療養(yǎng)老領(lǐng)域的發(fā)展。內(nèi)部人士透露，南京新百未來的目標(biāo)是打造細(xì)胞治療領(lǐng)域龍頭企業(yè)。

南京新百方面人士表示，南京新百旗下的養(yǎng)老業(yè)務(wù)，擁有大量的老年客戶，Provenge針對的正是前列腺癌這一高發(fā)于老年男性的惡性腫瘤。而臍帶血干細(xì)胞存儲，有可能在未來成為細(xì)胞免疫治療的來源和基因治療的載體。“Provenge的細(xì)胞免疫治療，與上市公司現(xiàn)有業(yè)務(wù)存在較強的客戶協(xié)同和業(yè)務(wù)協(xié)同。”南京新百在預(yù)案中還表示，可借助其在國內(nèi)大健康產(chǎn)業(yè)方面積累的經(jīng)驗，使得Provenge在中國的推廣過程更加順利。

南京新百2017年前三季度主要經(jīng)營數(shù)據(jù)顯示，健康養(yǎng)老及護(hù)理業(yè)務(wù)營收合計超過8億元，毛利率30%左右；臍帶血存儲業(yè)務(wù)營收8億元，毛利率超過70%。近兩年新涉足的臍帶血存儲與健康養(yǎng)老業(yè)務(wù)，為南京新百帶來了新的利潤增長點。