CFP

5日下午，奧瑞德在上交所召開重大資產(chǎn)重組媒體說(shuō)明會(huì)。公司詳細(xì)說(shuō)明了交易方案，并表示標(biāo)的資產(chǎn)屬于戰(zhàn)略性、稀缺的集成電路領(lǐng)域，又與公司原有藍(lán)寶石業(yè)務(wù)具有協(xié)調(diào)性，本次重組有助于提升上市公司盈利能力。

正如上證報(bào)此前報(bào)道，奧瑞德此次重組巧妙規(guī)避了借殼紅線。這一問(wèn)題在昨日重組媒體說(shuō)明會(huì)上成為投服中心和各家媒體關(guān)注的重點(diǎn)。

據(jù)重組方案，奧瑞德此次并購(gòu)的是合肥瑞成100%股權(quán)，合肥瑞成實(shí)際經(jīng)營(yíng)主體為位于荷蘭的Ampleon集團(tuán)，Ampleon集團(tuán)是射頻功率芯片供應(yīng)商，2015年從全球知名半導(dǎo)體公司NXP剝離。方案披露，公司實(shí)控人左洪波旗下的杭州睿岳于公司停牌籌劃重組期間，協(xié)議受讓了合肥信摯和北京嘉廣合計(jì)21.89億元出資額，從而獲得合肥瑞成32.9%股權(quán)，占重組完成后上市公司股權(quán)的8.86%。如果沒(méi)有杭州睿岳提前入股合肥瑞成，交易完成后，合肥信摯等4家有限合伙企業(yè)合計(jì)持股將達(dá)到26.93%，從而超過(guò)左洪波可控制的23.37%。

對(duì)此，左洪波從兩個(gè)角度解釋了為何杭州睿岳提前入股標(biāo)的資產(chǎn)：一是公司跟合肥瑞成的原有股東交流后發(fā)現(xiàn)，不同投資人對(duì)退出方式的要求不同，杭州睿岳的提前入股即是為滿足部分股東的退出訴求；二是其個(gè)人控制的公司先行投資進(jìn)入標(biāo)的資產(chǎn)，有助于增加交易的確定性，也體現(xiàn)了其對(duì)上市公司發(fā)展和標(biāo)的資產(chǎn)的信心。

Ampleon代表孫衛(wèi)則表示，合肥信摯和北京嘉廣不構(gòu)成一致行動(dòng)人，重組完成后，北京建廣也不會(huì)控制上市公司，本次交易不構(gòu)成借殼。中信并購(gòu)基金代表則表示，作為國(guó)有投資公司，中信并購(gòu)基金與北京建廣沒(méi)有簽署一致行動(dòng)人相關(guān)條款，不存在一致行動(dòng)人關(guān)系。

本次交易的標(biāo)的資產(chǎn)盈利能力也成為重組說(shuō)明會(huì)的焦點(diǎn)。據(jù)預(yù)案，合肥瑞成2015年、2016年、2017年1月至8月歸屬于母公司所有者的凈利潤(rùn)均為負(fù)值。

對(duì)此，左洪波解釋，因受前次分拆產(chǎn)生的無(wú)形資產(chǎn)攤銷以及并購(gòu)貸款利息產(chǎn)生的財(cái)務(wù)費(fèi)用的影響，合肥瑞成的管理費(fèi)用及財(cái)務(wù)費(fèi)用金額較大，致使其報(bào)告期內(nèi)凈利潤(rùn)為負(fù)。對(duì)于持續(xù)盈利能力，左洪波表示，按照會(huì)計(jì)核算原則，預(yù)計(jì)標(biāo)的資產(chǎn)2017年可能將盈利，2018年至2019年可能將達(dá)到一個(gè)新的盈利高度。后續(xù)，公司將采取具有激勵(lì)性的整合方案，保證標(biāo)的公司的團(tuán)隊(duì)和運(yùn)營(yíng)穩(wěn)定性。