每經(jīng)記者｜袁園    每經(jīng)編輯｜姚祥云    

近日，《中國銀行保險監(jiān)督管理委員會 財政部 人力資源社會保障部 稅務總局關于印發(fā)<個人稅收遞延型商業(yè)養(yǎng)老保險產(chǎn)品開發(fā)指引>的通知》（以下簡稱《產(chǎn)品指引》）(銀保監(jiān)發(fā)〔2018〕20號)正式發(fā)布。

根據(jù)規(guī)定，《產(chǎn)品指引》是保險公司開發(fā)設計稅延養(yǎng)老保險產(chǎn)品的基本要求和統(tǒng)一規(guī)范，主要內(nèi)容包括設計原則、產(chǎn)品要素、產(chǎn)品管理、名詞解釋四個部分，參與稅延養(yǎng)老保險試點的保險公司應當按照指引要求和有關保險產(chǎn)品監(jiān)管規(guī)定,開發(fā)設計稅延養(yǎng)老保險產(chǎn)品，符合要求的稅延養(yǎng)老保險產(chǎn)品獲得批準后才能上市銷售。

需要指出的是，《產(chǎn)品指引》是保險公司開發(fā)設計稅延養(yǎng)老保險產(chǎn)品的基本保險保障要求,保險公司可在此基礎上，按有利于參保人的原則進一步提高保險保障水平。

銀保監(jiān)會表示，養(yǎng)老保險的管理包括交費參保階段、投資積累階段及養(yǎng)老金領取階段，覆蓋參保人自交費參保之日起的整個生命周期，長達幾十年，不是一個簡單的短期投資行為，其面臨的主要風險是資金投資風險和人均壽命不斷延長后的長壽風險。因此，稅延養(yǎng)老保險產(chǎn)品設計要充分體現(xiàn)保險風險保障功能和長期資金管理優(yōu)勢，既要幫助參保人有效抵御工作期間養(yǎng)老金積累階段的投資風險，在確保養(yǎng)老資金本金安全的基礎上取得長期穩(wěn)健的投資收益；又要幫助參保人有效應對長壽風險，實現(xiàn)退休后養(yǎng)老金的終身領取或長期領取，確?；畹嚼稀㈩I到老，避免養(yǎng)老金早早領完、提前用盡、晚年陷入困境的情況發(fā)生。因此，我們要求稅延養(yǎng)老保險產(chǎn)品開發(fā)應當遵循“收益穩(wěn)健、長期鎖定、終身領取、精算平衡”的原則。

按照積累期養(yǎng)老資金收益類型的不同，稅延養(yǎng)老保險產(chǎn)品包括收益確定型、收益保底型、收益浮動型三類、四款產(chǎn)品。一是收益確定型產(chǎn)品（A類），指在積累期提供確定收益率（年復利）的產(chǎn)品；二是收益保底型產(chǎn)品（B類），指在積累期提供保底收益率（年復利），同時可根據(jù)投資情況提供額外收益的產(chǎn)品，可細分為每月結算收益的產(chǎn)品（B1款）和每季度結算收益的產(chǎn)品（B2款）；三是收益浮動型產(chǎn)品（C類），指在積累期按照實際投資情況結算收益的產(chǎn)品。

為了鼓勵市場良性競爭，提高參保人對養(yǎng)老資金配置的靈活性，稅延養(yǎng)老保險產(chǎn)品給予了參保人產(chǎn)品選擇權和產(chǎn)品轉換權。參保人選擇購買了一家保險公司的稅延養(yǎng)老保險產(chǎn)品后，在開始領取養(yǎng)老年金前，可進行產(chǎn)品轉換，不僅可以在同一保險公司的不同類型產(chǎn)品間轉換，還可以轉到其他保險公司的稅延養(yǎng)老保險產(chǎn)品。

下一步，銀保監(jiān)表示，將指導監(jiān)督保險公司做好稅延養(yǎng)老保險試點有關工作，規(guī)范稅延養(yǎng)老保險產(chǎn)品設計，后續(xù)還將進一步出臺配套文件，促進稅延養(yǎng)老保險試點持續(xù)健康發(fā)展。