每經(jīng)記者｜黃小聰    每經(jīng)編輯｜肖芮冬    

“洗錢”，聽上去好像跟普通投資者并沒有什么關(guān)系，但其實(shí)它又可能潛藏在日常的一些投資交易中。

近日，基金公司收到新一期下發(fā)的上海反洗錢工作動態(tài)。記者注意到，有基金公司根據(jù)可疑交易監(jiān)測規(guī)則產(chǎn)生的預(yù)警進(jìn)行人工甄別后，向中國反洗錢監(jiān)測分析交易中心上報了兩筆觸發(fā)大額頻繁定投與贖回并存規(guī)則的可疑交易報告。

上報兩筆可疑交易

自去年底以來，基金投資者應(yīng)該陸續(xù)有收到證券基金公司關(guān)于提醒直銷個人投資者及時完善身份資料信息以免影響交易的通知。

很多投資者可能沒有意識到，在完善信息的同時，其實(shí)也是基金公司在預(yù)防洗錢活動，加強(qiáng)反洗錢的工作。

近日，在新一期下發(fā)的上海反洗錢工作動態(tài)顯示，有基金公司針對可疑交易監(jiān)測規(guī)則產(chǎn)生的預(yù)警進(jìn)行人工甄別后，向中國反洗錢監(jiān)測分析交易中心上報了兩筆觸發(fā)大額頻繁定投與贖回并存規(guī)則的可疑交易報告。

該基金公司表示，目前，客戶投資資管產(chǎn)品的資金，原則上實(shí)行同卡進(jìn)出、閉環(huán)管理，因而相比于資金監(jiān)控，客戶投資行為本身的可疑特征更值得關(guān)注，更貼近資管行業(yè)的特點(diǎn)。為提升可疑交易監(jiān)測的有效性，通過較長時間對客戶投資行為的觀察與分析，挖掘出以下幾類客戶可疑投資行為，以進(jìn)一步優(yōu)化客戶可疑投資行為的交易監(jiān)測標(biāo)準(zhǔn)：

一是大額頻繁定投與贖回并存。客戶設(shè)置了大額頻繁定期定額投資基金，但其短時間內(nèi)又出現(xiàn)較大金額的贖回行為。此類邊定投邊贖回的行為不計投資成本，與其長期定投的投資邏輯相悖。

二是集中轉(zhuǎn)入后，短期內(nèi)分散轉(zhuǎn)出?？蛻艏猩曩忀^高金額的產(chǎn)品，但在短時間內(nèi)分散贖回的金額超過買入金額的一半?？蛻羧艋诹鲃有孕枨蠡?qū)Ξa(chǎn)品信心不足不會分開多筆贖回，且較少發(fā)生短期內(nèi)多筆大額贖回的情況，故該集中轉(zhuǎn)入分散轉(zhuǎn)出的投資行為較為可疑。

三是頻繁短期交易。根據(jù)公募基金流動性法規(guī)規(guī)定，投資者持有特定基金短于七日的，將被收取1.5%的短期贖回費(fèi)。若客戶多次發(fā)生被收取短期贖回費(fèi)的情況或者被收取的短期贖回費(fèi)總金額較高的，表明客戶不在乎投資收益，投資目的在于快進(jìn)快出的頻繁交易。

四是頻繁反向交易?？蛻翎槍ν划a(chǎn)品連續(xù)三個交易日進(jìn)行方向相反的交易行為，如首日買入或賣出、次日賣出或買入、第三日再買入或賣出，該投資行為邏輯混亂，難以用短線操作解釋。

洗錢資金更傾向于大公司

其實(shí)證券、基金、期貨公司開展反洗錢工作已有多年，2012年，中基協(xié)就曾發(fā)布《基金管理公司反洗錢工作指引》。

去年，各大證券、基金公司紛紛加強(qiáng)關(guān)于反洗錢的工作，比如身份識別就是其中一項。

如果投資者不能要求提供有效身份證件證明，將不能提交認(rèn)購、申購、份額轉(zhuǎn)換、新增定期定額投資計劃等基金交易申請；投資者如果拒絕配合進(jìn)行客戶身份識別工作的，公司有權(quán)根據(jù)法律法規(guī)和監(jiān)管要求拒絕與其新建立業(yè)務(wù)關(guān)系或終止已有業(yè)務(wù)關(guān)系。

不過記者也注意到，盡管基金公司紛紛加強(qiáng)反洗錢工作，但也有基金公司在去年因?yàn)榉聪村X工作的不到位受到處罰。

比如，某基金公司旗下基金在2019年年報中就提到，“本基金管理人收到中國人民銀行營業(yè)管理部處罰決定，對公司未嚴(yán)格按照反洗錢相關(guān)規(guī)定履行客戶身份識別義務(wù)及可疑交易報告義務(wù)予以罰款?；鸸芾砣藢Υ烁叨戎匾?，積極開展整改工作，已完善了反洗錢制度體系和工作機(jī)制，深入具體問題整改。”

此外，值得注意的是，不管是此前被罰的基金公司，還是這次上報可疑交易的基金公司，其實(shí)都是行業(yè)內(nèi)規(guī)模比較大的基金公司。

有基金公司人士向記者說道，“這種（洗錢）一般都會找規(guī)模夠大、戶數(shù)多、流動性好的公司下手，難度系數(shù)低很多，畢竟可疑篩查量太大了。如果是小公司，大戶不多，很難藏。”

“但不管是大公司還是小公司，大家也都是會篩查，這是必要的工作。一般來說，直銷的客戶自己公司查，代銷的客戶發(fā)給代銷機(jī)構(gòu)去查。”該基金公司人士進(jìn)一步說道。

封面圖片來源：攝圖網(wǎng)