深交所首只債券交易型開放式指數(shù)基金（ETF）將于下周一掛牌上市。該產(chǎn)品上市后將實(shí)行T+0交易機(jī)制，當(dāng)日買入當(dāng)日即可賣出。

嘉實(shí)基金日前公告，嘉實(shí)中期國債ETF（簡稱“嘉實(shí)國債ETF”）將于8月5日在深交所掛牌上市，這是在深交所掛牌的首只債券ETF，也是繼國泰上證5年期國債ETF（簡稱“國泰國債ETF”）之后，第二只掛牌上市的債券ETF。

嘉實(shí)國債ETF今年5月10日成立，經(jīng)過折算后，截至7月29日，基金的總份額為708.27萬份，單位凈值為99.354元；基金持有人戶數(shù)為2233戶，戶均持有份額3171.83份。

以券商為主的機(jī)構(gòu)投資者是嘉實(shí)國債ETF的主要持有人。機(jī)構(gòu)投資者持有的基金份額為623.09萬份，占基金總份額的比例為87.97%；個人投資者持有的基金份額為85.18萬份，占基金總份額的比例為12.03%。招商證券為第一大持有人，持有100萬份，占比14.12%；華泰證券、國泰君安證券、海通證券、光大證券等持有50萬份。

嘉實(shí)國債ETF已幾近滿倉。截至7月29日，持有國家債券的公允價值達(dá)6.84億元，占該基金資產(chǎn)凈值的97.17%。主要持有3只國債，分別為國債1308、國債1313、國債1303，持有公允價值分別占基金資產(chǎn)凈值的48.54%、33.25%、15.28%。

作為深市的首只債券ETF，嘉實(shí)國債ETF上市交易的份額低于此前掛牌的國泰國債ETF。3月份掛牌上市的國泰國債ETF，掛牌時的份額為0.54億份，不過最新份額已降至0.13億份。

與國泰國債ETF一樣，嘉實(shí)國債ETF也將實(shí)行T+0交易機(jī)制，當(dāng)日買入即可當(dāng)日賣出。并且深交所和中登公司還將減免嘉實(shí)國債ETF的交易經(jīng)手費(fèi)、單位流量費(fèi)和組合證券過戶費(fèi)等，降低交易成本。

從國泰國債ETF上市后的表現(xiàn)看，該產(chǎn)品日均成交額為6.89億元，活躍度還不錯。不過，由于近期債券市場承壓，國泰國債ETF截至7月30日的單位凈值仍低于面值，為99.216元；嘉實(shí)國債ETF的凈值也低于面值。

分析人士表示，由于主要都是跟蹤4-7年期限的國債品種的指數(shù)，兩只國債ETF的收益率差別應(yīng)該不大。但因?yàn)閲﹪鴤鵈TF與國債期貨合約標(biāo)的指數(shù)相同，可作為國債期貨期現(xiàn)套利工具，并且國泰國債ETF首發(fā)規(guī)模更大，同時有先發(fā)優(yōu)勢。預(yù)計未來國泰國債ETF的流動性更佳。

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